Cổ phiếu Dow hiệu suất tốt nhất năm nay: Chevron

• Từ đầu năm đến nay Chevron là cổ phiếu Dow có hiệu suất tốt nhất.
• Cổ phiếu quý tộc cổ tức này đã tăng các khoản thanh toán trong 35 năm liên tiếp.
• Các khoản đầu tư vào nhiên liệu tương lai có thể cung cấp thêm động lực tăng trưởng cổ tức khó lòng cản bước của công ty.

Công ty đang bay cao nhờ giá dầu liên tục thiết lập các mức tăng mới.

Chỉ số Trung bình Công nghiệp Dow Jones biểu tượng đã có một năm khó khăn. Nhìn chung, chỉ số thị trường hàng đầu đã mất hơn 15% giá trị, bị đè nặng bởi lạm phát tăng và lo ngại nền kinh tế Mỹ suy giảm. Trong khi đó, nhiều thành phần khác thuộc Dow còn giảm mạnh hơn nữa. 

Tuy nhiên, có một vài điểm sáng tại chỉ số Dow trong năm nay. Nhiều khả năng cổ phiếu Dow có hiệu suất tốt nhất chính là ông lớn dầu lửa Chevron (CVX). Cổ phiếu quý tộc cổ tức này đã tăng hơn 25% trong năm, vượt xa Merck và hiệu suất 15% đang đứng thứ hai trong danh sách. Nếu điều này tiếp tục tiếp diễn, Chevron có thể trở thành cổ phiếu Dow có hiệu suất hàng đầu trong năm 2022. Dưới đây là cái nhìn tổng thể về những yếu tố đang thúc đẩy sự gia tăng của Chevron. 

Lợi nhuận và các khoản lợi nhuận hoàn vốn liên tục tăng trưởng

Chevron đã có một khởi đầu tuyệt vời vào năm 2022. Gã khổng lồ dầu mỏ đã báo cáo 6,5 tỷ USD thu nhập điều chỉnh trong quý đầu tiên, tăng hơn gấp ba lần so với 1,7 tỷ USD thu được trong giai đoạn năm trước. Dòng tiền của công ty thậm chí còn cao hơn (8,1 tỷ USD), cho phép công ty tạo ra dòng tiền tự do ngày càng lớn (6,1 tỷ USD). 

Động lực tăng trưởng của Chevron chính là sản lượng tăng cao, công ty đã ghi nhận mức sản lượng kỷ lục 692.000 thùng dầu tương đương mỗi ngày tại lưu vực Permian tại Mỹ trong quý đầu tiên. Trong khi đó giá dầu cũng đang tăng cao hơn. Giá dầu thô tăng hơn 40% trong năm nay, cho phép Chevron kiếm thêm được tiền từ sản lượng tăng trưởng. 

Dòng tiền liên tục đạt mức cao của công ty cho phép nó có nhiều tiền hơn để tái đầu tư vào hoạt động kinh doanh dầu mỏ và thưởng cho các cổ đông. Chevron dự kiến sẽ chi hơn 50% so với tổng số tiền chi ra năm ngoái cho các dự án vốn và mua lại. Công ty cũng tăng cổ tức lên 6%, đánh dấu năm thứ 35 liên tiếp tăng trưởng cổ tức với tốc độ khó bề ngăn cản. Chevron cũng đã tăng hướng dẫn mua lại cổ phiếu lên 5 đến 10 tỷ USD hàng năm, tăng so với dự báo trước đó là 3 đến 5 tỷ USD mỗi năm. Chính động thái này đã giúp công ty đi đúng hướng để hoàn trả hơn 50% dòng tiền cho các cổ đông trong năm 2022. 

Tăng cường các khoản đầu tư cho tương lai của ngành năng lượng

Một điểm nhấn khác trong năm nay là tiến bộ của Chevron liên quan đến chiến lược giảm phát thải carbon. Công ty đã công bố sẽ tăng cường các hoạt động giảm phát thải carbon vào cuối năm ngoái, và tăng gấp ba lần đầu tư vốn dự kiến cho hoạt động này lên 10 tỷ USD cho đến năm 2028. Năm nay, công ty đã ký một số thỏa thuận để thực hiện mục tiêu hoạt động kinh doanh đi kèm với giảm phát thải carbon. 

Tiêu điểm nằm ở thương vụ mua lại Renewable Energy Group với giá 3,15 tỷ USD. Đây là công ty dẫn đầu về lĩnh vực năng lượng tái tạo và sẽ đẩy nhanh mục tiêu của Chevron để phát triển năng lực sản xuất nhiên liệu tái tạo lên 100.000 thùng mỗi ngày vào năm 2030. Chevron cũng thành lập một liên doanh với Bunge (BG) để tạo ra nguyên liệu tái tạo cần thiết cho hoạt động sản xuất nhiên liệu tái tạo. Chevron đang cam kết chi 600 triệu USD tiền mặt cho quan hệ đối tác, trong khi Bunge đóng góp hai nhà máy chế biến đậu tương. Các đối tác có kế hoạch tăng gấp đôi năng lực sản xuất vào năm 2024 và có thể khám phá các cơ hội khác để sản xuất nguyên liệu cho quá trình tạo nhiên liệu tái tạo. 

Chevron cũng đang đạt được các tiến bộ nhất định trong chiến lược xây dựng hoạt động kinh doanh hydro và phát triển hoạt động thu giữ và lưu trữ carbon của mình. Công ty đã công bố kế hoạch xây dựng 30 trạm nhiên liệu hydro ở California, một phần trong kế hoạch đầu tư 2,5 tỷ USD vào nhiên liệu có tiềm năng không phát thải. Gã khổng lồ dầu mỏ này cũng đã ký một số thỏa thuận để phát triển các dự án thu giữ và lưu trữ cacbon để tách lượng carbon dioxide phát thải ra không khí và lưu trữ chúng dưới lòng đất. 

Các khoản đầu tư của công ty vào nhiên liệu có lượng phát thải carbon thấp sẽ giúp Chevron tiếp tục phát triển. Nhiên liệu hydro và hoạt động thu giữ carbon có khả năng là những cơ hội trị giá hàng nghìn tỷ đô la. Chevron đang tìm cách tận dụng tiềm năng tăng trưởng khổng lồ của mình bằng cách tham gia vào các lĩnh vực mới nổi từ sớm. Điều đó có thể cung cấp cho gã khổng lồ năng lượng nhiên liệu để tiếp tục tăng cổ tức trong những năm tới.

Chevron đang trải qua một năm bản lề

Trong khi 2022 là một năm khó khăn đối với nhiều cổ phiếu Dow, đây lại là một năm vô cùng tuyệt vời với Chevron. Công ty đang bay cao, nhờ giá dầu liên tục tăng. Từ đó mang lại cho Chevron khoản tiền lớn để tiếp tục tăng cổ tức và đầu tư vào nhiên liệu của tương lai. Những khoản đầu tư này có thể cung cấp cho công ty phương tiện giúp tăng trưởng cổ tức trong những năm tới.

Hoàng Dương - Theo fool.com