Amazon, Apple, Coca: 3 cổ phiếu chuẩn Buffett bạn nên “hốt” ngay trong thị trường giá xuống

Ba cổ phiếu này đã có được sự chấp thuận của Nhà thông thái xứ Omaha.

Berkshire Hathaway đã đóng vai trò là phương tiện đầu tư của Warren Buffett trong hơn 50 năm. Và nhà đầu tư huyền thoại của chúng ta đã bận rộn mua cho Berkshire cổ phiếu của một số công ty trong Q1/2022.

Trong số hàng chục cổ phiếu mà Berkshire được báo cáo nắm giữ trong Q1, ba cộng tác viên của chuyên trang tư vấn đầu tư Motley Fool đã chọn Apple (AAPL), Coca-Cola (KO) và Amazon (AMZN) là những công ty đáng mua nhất trong xu hướng thị trường giá xuống hiện nay. Cả ba đều sở hữu những thương hiệu mạnh có thể vượt qua một giai đoạn kinh tế khó khăn và mang lại lợi nhuận lớn trong nhiều thập kỷ.

Các thương hiệu mang tính biểu tượng sẽ tồn tại trong những thời kỳ khó khăn

Nếu bạn định học theo nhà đầu tư vĩ đại nhất trong lịch sử của chúng ta, tại sao không bắt đầu với khoản cược lớn nhất của ông? Tính đến cuối Q1/2022 (ngày 31 tháng 3), Berkshire đã nắm giữ 890 triệu cổ phiếu Apple với tổng trị giá 155 tỷ USD. Đây là một trong những khoản đầu tư lớn nhất mà Buffett từng thực hiện.

Nhiều năm trước, đầu tư vào một công ty sản xuất đồ điện tử đắt tiền có thể không phải là động thái thông minh nhất trong một nền kinh tế yếu kém, khi mọi người phải cắt giảm các khoản chi tiêu không thiết yếu. Nhưng Apple đã ăn sâu vào thói quen hàng ngày của mọi người nhiều đến mức họ có thể được coi là một cổ phiếu tương đối an toàn để nắm giữ trong các thị trường giá xuống. Điều đó không có nghĩa là cổ phiếu sẽ không giảm thêm; Nhà Táo hiện đã mất 25% giá trị so với mức đỉnh gần nhất. Tuy nhiên, để đầu tư thành công, bạn chỉ cần mua những doanh nghiệp lớn khi họ được bán với giá hợp lý và sau đó nắm giữ cổ phiếu trong nhiều năm. Đó chính là cách tiếp cận cơ bản của Buffett.

Thật khó để không nhìn thấy giá trị nền tảng của Apple. Và cổ phiếu Nhà Táo cũng không đắt, đang giao dịch với mức định giá hợp lý, chỉ cao gấp 21,5 lần thu nhập trên một cổ phiếu. Để so sánh, trong thế kỷ qua, một công ty trung bình đã giao dịch với giá bằng khoảng 16 lần thu nhập.

Để chứng minh cho nhận định đó, Berkshire Hathaway thậm chí đã bổ sung thêm một ít cổ phiếu Apple vào khoản nắm giữ của mình trong quý trước. Với động thái này, Buffett, hoặc một trong những người đại diện đầu tư của ông, rõ ràng xem Táo Khuyết là một cổ phiếu giá trị tốt ở thời điểm hiện tại.

Apple đã thành công rực rỡ với máy Mac và iPad được trang bị bộ vi xử lý M1 độc quyền mới của công ty. Trên thực tế, trong một quý mà tổng số lượng PC được xuất xưởng giảm tốc, Apple là một trong số ít các nhà sản xuất PC thành công mở rộng thị phần trên toàn thế giới trong Q1, giành lấy thị phần từ tay các công ty dẫn đầu là Lenovo và HP.

DÒNG TIỀN HOẠT ĐỘNG VÀ CỔ TỨC TRÊN MỘT CỔ PHIẾU CỦA APPLE (12 THÁNG GẦN NHẤT). DỮ LIỆU THEO YCHARTS.

Apple tạo ra một núi tiền mặt từ các hoạt động kinh doanh của mình. Với số tiền đó, công ty đang tái đầu tư vào các sản phẩm và công nghệ mới, đồng thời tăng cổ tức và mua lại cổ phiếu. Trong năm năm qua, Apple đã chi gần 500 tỷ USD để hoàn lại vốn cho các cổ đông của mình. Nguồn lợi nhuận khổng lồ Apple thu được từ việc bán các sản phẩm mà mọi người yêu thích sử dụng hàng ngày là lý do chính đáng để mua cổ phiếu trong một thị trường giá xuống.

Coca-Cola đã trở thành một mặt hàng thiết yếu trong nhà của mọi người trong nhiều thập kỷ

Cổ phiếu Coca-Cola đã trở thành trụ cột trong danh mục đầu tư chứng khoán của Berkshire Hathaway được vài thập kỷ. Thương hiệu đồ uống mang tính biểu tượng này đã hoàn thành xuất sắc nhiệm vụ duy trì sự thống trị của mình ở vị trí dẫn đầu thị trường đồ uống không cồn. Hàng triệu, nếu không muốn nói là hàng tỷ người trên toàn thế giới, đã tiêu thụ một trong các loại đồ uống của Coca-Cola mỗi ngày.

DOANH THU CỦA COCA-COLA (HÀNG NĂM). DỮ LIỆU THEO YCHARTS.

Với sự phổ biến vô song đó, Coca-Cola đã tạo ra đến 38,6 tỷ USD doanh thu trong năm 2021. Con số này cao hơn 17% so với doanh thu 33 tỷ USD mà công ty kiếm được vào năm 2020. Coca-Cola đã thiết lập nhiều mối quan hệ độc quyền với các kênh tiêu thụ tại chỗ như nhà hàng, công viên giải trí, và rạp chiếu phim. Hệ quả của chiến lược này là doanh thu của công ty đã giảm sút trong thời gian đại dịch. Và bây giờ, tình hình đang đảo ngược khi đời sống của mọi người bình thường hóa trở lại. Coca-Cola hưởng lợi từ những tiến triển của thế giới trong cuộc chiến chống COVID-19, khi mọi người có thể rời khỏi nhà của họ thoải mái hơn.

Đồng thời, ông lớn nước giải khát cũng đã nỗ lực loại bỏ lãng phí trong hoạt động của mình. Nỗ lực này đã giúp công ty tăng biên lợi nhuận hoạt động từ mức 22,4% của năm 2012 lên 28,6% vào năm 2021. Việc biên lợi nhuận của Coke được cải thiện có thể đóng một vai trò quan trọng giúp duy trì niềm tin cho cổ đông trong bối cảnh lạm phát gia tăng tạo áp lực lên biên lợi nhuận của tất cả mọi loại hình kinh doanh.

BIÊN LỢI NHUẬN HOẠT ĐỘNG CỦA COCA-COLA (HÀNG NĂM). DỮ LIỆU THEO YCHARTS.

Hơn nữa, trong một thị trường giá xuống, nhà đầu tư sẽ ưu tiên các công ty có lợi nhuận bền vững. Do người tiêu dùng đã hình thành thói quen uống một trong những loại nước giải khát của Coca-Cola trong nhiều thập kỷ, họ khó có khả năng loại bỏ thói quen này ngay cả khi mất việc hay giảm thu nhập. Vì những lý do đó, Coca-Cola có lẽ là một trong những cổ phiếu Warren Buffett đáng mua nhất trong một thời kỳ thị trường giá xuống.

Khi thị trường đi xuống, hãy gắn bó với những cổ phiếu tốt nhất

Cổ phiếu Amazon đã thu hút nhiều sự chú ý trong thời gian gần đây vì đợt phân tách cổ phiếu mới diễn ra. Tuy nhiên, cổ phiếu hàng đầu này thực sự là một lựa chọn đầu tư tuyệt vời vì hoạt động kinh doanh mạnh mẽ và nhiều cơ hội tăng trưởng công ty đang có trong tay. Khi thị trường tiến triển theo chiều hướng tiêu cực, tập trung vào những cổ phiếu mạnh mẽ có khả năng tồn tại là mấu chốt để duy trì một danh mục đầu tư vững chắc.

Bỏ việc phân tách cổ phiếu sang một bên, Amazon đã chứng tỏ giá trị của mình như một công ty trong những thời điểm đầy thử thách. Ông lớn này là công ty thương mại điện tử lớn nhất trên thế giới, chiếm đến 50% tổng doanh số bán hàng trực tuyến tại Mỹ. Mặc dù tăng trưởng doanh thu đang chậm lại, công ty vẫn đang đi đúng hướng, tăng doanh thu 7% so với cùng kỳ năm ngoái trong Q1.

Công ty chắc chắn đang chịu một số áp lực ở thời điểm hiện tại. Với chi phí và tiền lương tăng cao, lạm phát và các khoản đầu tư khổng lồ để xây dựng khả năng đáp ứng nhu cầu ngày càng tăng khi đại dịch bùng phát, Amazon đã báo lỗ ròng trong Q1. Công ty đáng ra cũng đã báo lỗ hoạt động nếu không nhờ vào hiệu suất phi thường của Amazon Web Services (AWS). Bộ phận đám mây của ông lớn công nghệ đã ghi nhận doanh thu tăng 37% so với cùng kỳ năm ngoái và thu nhập hoạt động tăng 55% lên 6,5 tỷ USD.

Nhưng Amazon rõ ràng đang đứng ở một vị trí rất tốt, thậm chí có thể là tốt nhất so với hầu hết các công ty khác, để tỏa sáng khi mọi thứ đi theo chiều hướng xấu. Mặc dù sụt giảm nhẹ trong Q1, đơn vị thương mại điện tử của Amazon vẫn đang có doanh thu rất khủng. Tính đến báo cáo thu nhập gần nhất vào tháng 4 năm 2021, Amazon đã có 200 triệu người dùng chương trình khách hàng thân thiết Prime. Tin tuyệt vời là ban quản lý cho biết đã có hàng triệu thành viên mới được thêm vào kể từ đó. Những người này phụ thuộc vào Prime để đáp ứng những nhu cầu thiết yếu hàng ngày của họ. Tỷ lệ gia hạn của các thành viên Prime cũng tương đối cao. Không có gì ngạc nhiên khi CFO Brian Olsavsky cho biết các thành viên Prime là “động lực chính thúc đẩy tăng trưởng” cho công ty.

Một yếu tố khác cũng giúp ích cho Amazon là họ phụ thuộc nhiều vào hoạt động kinh doanh của các cửa hàng bên thứ ba. Điều này có nghĩa là họ không gặp vấn đề về hàng tồn kho giống như những gì Target và Walmart đang phải đối mặt.

Trong những thời kỳ thị trường giá xuống, tích trữ tiền của bạn trong các cổ phiếu vững chắc và đã được kiểm chứng bởi thời gian sẽ giúp bảo vệ danh mục đầu tư của bạn. Và Amazon là cổ phiếu hoàn toàn phù hợp với tiêu chí này.

Huân Hà - theo fool