Quantitative Trading là gì? Ưu nhược điểm khi giao dịch định lượng

Nếu tham gia thị trường tài chính nhiều năm, chắc hẳn các nhà đầu tư đã nghe qua khái niệm Quantitative Trading. Tuy nhiên, không phải ai cũng hiểu rõ Quantitative Trading là gì, ưu nhược điểm và các yếu tố cần có để trở thành một Quantitative Trader chuyên nghiệp. Để giải đáp những thắc mắc này, hãy cùng Investo xem ngay bài viết sau! 

Giao dịch định lượng Quantitative Trading là gì?

Quantitative Trading hay giao dịch định lượng bao gồm các chiến lược sử dụng thuật toán và chương trình máy tính được xây dựng từ các mô hình toán học phức tạp để xác định và nắm bắt cơ hội thu lợi nhuận tiềm năng. Giá và khối lượng là những dữ liệu đầu vào được sử dụng phổ biến nhất cho việc phân tích dữ liệu của chiến lược.

Quantitative Trading thường được sử dụng bởi các tổ chức tài chính, doanh nghiệp, quỹ phòng hộ nên khối lượng thường lớn và liên quan đến việc mua bán hàng trăm nghìn cổ phiếu hay các sản phẩm tài chính khác. Song, Quantitative Trading Strategies đang dần trở thành xu hướng khi các nhà đầu tư cá nhân cũng bắt đầu lựa chọn chiến lược này.

Quantitative Trading - giao dịch định lượng là gì?

Ví dụ cụ thể về Quant Trading

Để mô tả nguyên lý hoạt động của Quantitative Trading Strategies thì phương pháp đơn giản nhất chính là loại suy trong toán học. Cụ thể, thông qua việc phân tích rất nhiều dữ liệu và so sánh với những gì đã xảy ra trong lịch sử, các thuật toán có thể cho trader biết mỗi khi xuất hiện cơ hội sinh lời hấp dẫn.

Ví dụ, nếu là nhà đầu tư cổ phiếu thì bạn có thể viết một chương trình Quantitative Trading đơn giản để phát hiện các cổ phiếu có lịch sử tăng giá nhiều lần trong đà tăng của thị trường. Sau đó, bạn chỉ cần theo dõi biến động của thị trường, đợi đến đợt tăng giá tiếp theo để mua mã cổ phiếu tiềm năng và kỳ vọng nó sẽ tăng như những gì đã diễn ra trước đó.

Chiến lược Quantitative Trading phân tích rất nhiều dữ liệu trong quá khứ để tìm ra cơ hội sinh lời tốt

Ưu điểm và nhược điểm của Quantitative Trading

Quant Trading bao gồm các chiến lược giao dịch có tiềm năng thu lợi nhuận cao nhưng cũng tồn tại nhiều hạn chế. Cụ thể về ưu, nhược điểm của Quant Trading như sau.

Ưu điểm

• Tự động hóa: Các chiến lược Quantitative Trading được thực hiện với tốc độ nhanh chóng, có tính logic và độ chính xác cao mà không cần đến sự can thiệp của con người. Bên cạnh đó còn hỗ trợ trader tính toán và phân tích xác suất để đưa ra các quyết định mua bán sinh lời.
• Tính khách quan: Các chiến lược Quantitative Trading dựa trên các thuật toán và mô hình toán học nên loại bỏ được yếu tố cảm xúc, ý kiến chủ quan khi vào lệnh. Điều này giúp cho kết quả giao dịch được nhất quán và có độ tin cậy cao.
• Backtest chiến lược: Quantitative Trading có khả năng Backtest dựa trên dữ liệu giá lịch sử, cho phép trader đo lường hiệu suất và tính khả thi của chiến lược. Từ đó quyết định sử dụng chiến lược vào thực chiến hay điều chỉnh lại cho phù hợp.
• Quản lý rủi ro: Các chiến lược Quant Trading thường kết hợp phương pháp quản lý rủi ro để giảm thiểu thua lỗ. Ví dụ như lệnh Stop Loss được đặt tự động để bán vị thế nếu giá giảm xuống dưới mức chấp nhận rủi ro của trader. Ngược lại, Take Profit sẽ tự động bán vị thế khi đạt được lợi nhuận kỳ vọng.
• Tiềm năng thu lợi nhuận cao: Quantitative Trading có thể mở rộng quy mô để mua bán với khối lượng lớn, giúp trader thu được lợi nhuận cao gấp nhiều lần.

Các chiến lược Quantitative Trading có thể tự động hóa, giúp trader gia tăng lợi nhuận và quản lý rủi ro

Nhược điểm

• Rủi ro mô hình: Bản chất của Quantitative Trading là chương trình máy móc được cài đặt mặc định nên không thể tự thay đổi hay ứng biến trước các điều kiện thực tế của thị trường. Quantitative Trading có thể bị vô hiệu hóa khi có những thay đổi bất ngờ xảy ra.
• Rủi ro về chất lượng dữ liệu: Dữ liệu được sử dụng để thiết lập chiến lược Quantitative Trading có thể bị sai sót hoặc không đầy đủ. Từ đó khiến cho dự đoán bị sau lệch và kết quả cũng không tốt.
• Rủi ro thanh khoản: Tính thanh khoản của thị trường điện tử thường kém hơn so với thị trường truyền thống. Trader có thể gặp khó khăn khi vào hoặc thoát vị thế, nhất là khi có biến động mạnh. Việc không thể vào, ra lệnh với mức giá thuận lợi sẽ khiến trader bị tổn thất đáng kể.
• Rủi ro thị trường: Thị trường tiền điện tử thường xuyên biến động và chịu ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố. Các rủi ro thị trường sẽ gây ra một số tổn thất cho trader.

Nhược điểm của Quantitative Trading là gì? Đó là không thể tự động thay đổi trước những biến động khôn lường của thị trường

Công việc của một nhà giao dịch định lượng

Để trở thành một Quantitative Trader và tự phát triển chương trình tự động cho riêng mình, bạn cần nắm rõ quá trình thực hiện chiến lược Quantitative Trading sau đây:

• Xác định chiến lược giao dịch: Trader cần xác định xem mình sẽ giao dịch dựa trên các quy tắc nào, có thể là những quy tắc về hành động giá Price Action đơn giản hoặc phức tạp hơn là kết hợp nhiều chỉ báo khác nhau.
• Phát triển và xây dựng thuật toán dựa trên chiến lược giao dịch: Trader cần chuyển đổi các quy tắc đã được xác định ở bước trên thành mô hình toán học. Sau đó mã hóa thành thuật toán cụ thể.
• Kiểm tra chiến lược với thuật toán vừa xây dựng: Đánh giá hiệu quả của thuật toán thông qua các dữ liệu giá lịch sử và có những điều chỉnh nếu cần thiết.
• Xây dựng các tiêu chí quản lý rủi ro: Trader cần đưa ra các kịch bản để đặt lệnh chốt lời Take Profit, cắt lỗ Stop Loss, quản lý vốn,... rồi tích hợp vào hệ thống.
• Triển khai hệ thống trên thị trường thực tế: Thực hiện các giao dịch thật và quan sát tiềm năng lợi nhuận, mức độ rủi ro để có những cải tiến cho phù hợp.
• Tiếp tục xác định các chiến lược mới, điều chỉnh thuật toán và tối ưu hệ thống trong đa dạng điều kiện thị trường.

Quy trình thực hiện chiến lược giao dịch định lượng Quantitative Trading

Công cụ cần thiết để phát triển hệ thống Quant Trading

Nếu muốn phát triển hệ thống Quantitative Trading, trader sẽ cần sử dụng các công cụ như:

• Các kênh thông tin, hệ thống để cập nhật dữ liệu của thị trường, có sẵn các công cụ, chỉ báo cần thiết mà trader muốn sử dụng.
• Hệ thống máy tính có cấu hình tốt và tương thích với các loại ngôn ngữ lập trình như C++, Java, Python,...
• Có các nền tảng theo dõi và sử dụng được dữ liệu của thị trường trong cả quá khứ và hiện tại để kiểm tra tính hiệu quả của chiến lược.
• Có tài khoản giao dịch tại sàn uy tín.

Các công cụ cần có để phát triển Quant Trading như hệ thống truy cập dữ liệu giá, máy tính tương thích với ngôn ngữ lập trình,...

8 Yếu tố để trở thành nhà giao dịch định lượng chuyên nghiệp

Để trở thành một Quantitative Trader chuyên nghiệp, ngoài việc chuẩn bị các nền tảng tài chính, công cụ phát triển hệ thống, trader cần có những kiến thức và kỹ năng sau:

• Kiến thức cơ bản về thống kê để có thể tính toán được giá trị trung bình, độ lệch chuẩn, đường hồi quy,...
• Kiến thức chuyên môn liên quan đến việc sử dụng máy tính, phần mềm Excel,...
• Kiến thức thực tế về các ngôn ngữ lập trình như Java, C++, Perl, Python,...
• Am hiểu cách xây dựng, tùy chỉnh hệ thống và tính năng tự động hóa.
• Hiểu rõ về nguồn cấp dữ liệu và cách sử dụng.
• Biết các khai thác, tổng hợp, nghiên cứu và phân tích dữ liệu.
• Khả năng chấp nhận rủi ro khi đầu tư và các tính cách của một nhà kinh doanh.
• Có tư duy đổi mới, không ngừng học tập và khám phá thêm nhiều chiến lược mới.

Một Quantitative Trader chuyên nghiệp cần có kiến thức và kỹ năng liên quan đến thống kê, sử dụng máy tính, ngôn ngữ lập trình,...

Kết luận

Quantitative Trading có thể mang lại lợi nhuận khủng nhưng cũng tiềm ẩn nhiều rủi ro. Hãy chắc chắn rằng bạn đã có nền tảng kiến thức vững chắc và nắm rõ cách phân tích trước khi sử dụng loại hình này. Ngoài ra cũng đừng quên cập nhật kiến thức thông qua các bài viết trên website của Investo để trở thành trader thông thái nhé!

Huỳnh Hà