Vàng giữ vững đà tăng trước căng thẳng Nga-Ukraine

Giá vàng tăng lên mức cao nhất gần hai tuần vào thứ Ba (8/2), do lo ngại lạm phát gia tăng và căng thẳng Nga-Ukraine. Tuy nhiên, đà tăng của kim loại quý đã bị kìm lại bởi kỳ vọng về việc Mỹ sớm tăng lãi suất.

Khép phiên, giá vàng giao ngay tăng 0,4% lên 1.827,86 USD/ounce, sau khi chạm mức cao nhất kể từ ngày 26/1 ở 1.828,12 USD trước đó trong phiên. Giá vàng kỳ hạn của Mỹ tăng 0,3% ở mức 1.827,90 USD/ounce, trước khi dữ liệu lạm phát của Mỹ được công bố vào thứ Năm (10/2).

“Thị trường đang nghiêng về việc chờ đợi và xem tình hình, với một số dữ liệu lớn hơn sẽ được công bố vào cuối tuần này,” nhà phân tích thị trường cấp cao tại công ty môi giới OANDA, Edward Moya, cho biết. “Vàng đã cho thấy nó đang hình thành mức hỗ trợ lớn xung quanh 1.800 USD và đây sẽ là một tuần quan trọng đối với kim loại quý.”

Theo một cuộc thăm dò của Reuters, chỉ số giá tiêu dùng của Mỹ trong tháng 1 dự kiến ​​sẽ tăng 7,3%, sau khi dữ liệu lao động mạnh mẽ vào tuần trước làm gia tăng lo ngại lạm phát.

Giá vàng đã bị mắc kẹt trong một biên độ giao dịch kể từ đầu năm, giữa nỗi lo lạm phát gia tăng và khả năng Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (FED) sẽ tăng lãi suất ngày càng cao hơn.

“Nếu dữ liệu lạm phát thực tế ngang bằng hoặc cao hơn dự đoán, đồng USD và lợi suất trái phiếu sẽ mạnh lên, tạo áp lực giảm đáng kể cho vàng,” nhà phân tích Warren Venketas của DailyFX lưu ý.

Vàng rất nhạy cảm với việc Mỹ tăng lãi suất, bởi nó làm tăng chi phí cơ hội của việc nắm giữ tài sản không sinh lời như vàng. Lãi suất cao hơn cũng thúc đẩy đồng USD, gây áp lực lên vàng.

Chỉ số Dollar Index (.DXY) tăng 0,3%, khiến vàng trở nên đắt đỏ đối với những người mua bằng những đồng tiền khác. Lợi suất trái phiếu Mỹ kỳ hạn 10 năm đạt mức cao nhất trong hơn hai năm.

Triển vọng kỹ thuật

Cú đột phá của kim loại quý đã đảo ngược mức kháng cự hợp lưu quanh ngưỡng đóng cửa tuần cao nhất năm 2021 ở 1.849 USD. Tuy nhiên, một đợt giảm giá sâu hơn dự đoán đã diễn ra, với việc vàng giảm gần 4% xuống mức hỗ trợ hợp lưu tại 1.791 USD. Mức thấp này phải được giữ trong tuần này để duy trì xu hướng tăng của kim loại quý.

Xem xét kỹ hơn về hành động giá vàng cho thấy, kim loại quý tiếp tục giao dịch trong giới hạn của sự hình thành mũi nhọn Pitchfork tăng dần, kéo dài khỏi mức thấp nhất của tháng 11 và tháng 12 năm ngoái. Lưu ý rằng đường trung bình hiện hội tụ tại vùng trục Pivot chính của mức thoái lui Fibonacci 61,8% của phạm vi tháng 12/2021, mức thoái lui Fibonacci 61,8% của mức giảm tháng 11/2021, và mức đóng cửa ngày cao nhất tháng 7/2021 ở 1.825 USD – 1.830 USD. Đây là khu vực đáng chú ý.

Nếu giá vượt lên trên vùng này, đường xu hướng năm 2021 (ở khoảng 1.840 USD) sẽ trở nên rõ ràng hơn, được hỗ trợ bởi ngưỡng kháng cự quan trọng ở mức đóng cửa tuần cao nhất năm 2021 và mức thoái lui Fibonacci 78,6% ở 1.849 USD – 1.850 USD. Một mức đóng cửa hàng ngày trên ngưỡng này là cần thiết để cho thấy một sự đột phá lớn hơn đang được tiến hành. Một kịch bản như vậy sẽ xác định mục tiêu tiếp theo cho vàng là mức cao nhất tháng 11/2021 ở 1.877 USD. Mức hỗ trợ mở cửa hàng tuần nằm ở 1.807 USD, được hỗ trợ chặt chẽ bởi mức mở cửa tháng 2 là 1.797 USD và ngưỡng làm mất hiệu lực tăng giá ngắn hạn ở 1.791 USD. Cả hai khu vực này đều cần được quan tâm vì nếu giá vàng quay về khu vực này có thể dẫn tới tình huống cạn kiệt đà giảm giá.

Chỉ số IG Client Sentiment cho thấy các nhà giao dịch vàng đang mua ròng, với tỷ lệ 2,95 (74,66% các nhà giao dịch mua ròng) – đây thường là chỉ báo cho xu hướng giá xuống. Các vị thế mua thấp hơn 5,56% so với một ngày trước, và giảm 15,39% so với tuần trước. Các vị thế bán cao hơn 25,62% so với một ngày trước, và cao hơn 47,16% so với tuần trước.

Giá vàng thường trái ngược với tâm lý đám đông, và thực tế là các nhà giao dịch đang mua ròng cho thấy giá vàng có thể tiếp tục giảm. Dù vậy, tỷ lệ mua ròng của các nhà giao dịch đều thấp hơn so với một ngày và một tuần trước. Những thay đổi gần đây trong tâm lý nhà đầu tư cảnh báo rằng xu hướng giá vàng hiện tại có thể sớm đảo chiều tăng cao hơn, bất chấp thực tế là các nhà giao dịch vẫn mua ròng.

Trên các thị trường kim loại quý khác, giá bạc tăng 0,9% lên 23,19 USD. Giá bạch kim tăng 1,4% lên 1.034,36 USD, palladium giảm 0,2% xuống 2.258,87 USD.

Đỗ Hiền-Theo reuters, dailyfx